久期缺口是什么？
编辑：自学文库
时间：2024年03月09日
债券久期是衡量债券价格对利率变动的敏感度，而投资组合久期是考虑了债券的持有比例后的综合敏感度。
当市场利率上升时，债券的久期会增加，债券价格下跌，而投资组合久期的变化受到债券持有比例的影响，可能表现得比债券久期的变化更加明显。
这种情况下，债券组合的净值可能会下跌，形成久期缺口。
久期缺口的大小取决于债券持有比例和债券久期的变动幅度。
为了降低久期缺口带来的风险，投资者可以进行久期匹配、分散投资等策略，以减少投资组合的久期缺口，从而实现降低风险的目标。